Ram Bhavnani dobla el objetivo de rentabilidad de su sicav de autor Evolution
La primera sicav del mercado español con dos tipos de acciones suma una rentabilidad del 10% en el año, frente al 5% previsto en su folleto de inversión
En marzo, el inversor Ram Bhavnani dio una vuelta de tuerca al mundo de las sicavs con el lanzamiento delprimer vehículocon dos tipos de acciones en el mercado español. Se trata de Evolution Investment, sociedadpersonal del famoso inversor, que también se enmarca bajo la creciente apuesta por la gestión de autor, ya que ésta la lidera Cross Capital Eafi con el soporte de Banco Madrid.
En lo que llevamos de ejercicio, y cuando se cumple casi medio año del desdoblamiento de títulos de la sicav, Evolution ha logrado una rentabilidad anual en el ejercicio natual del 10%, frente al 5% que tiene marcado como objetivo en su folleto, y ha alcanzado los 8,2 millones de patrimonio, lo que supone un crecimiento superior al 6% desde el cierre de 2013, con la entrada de una veintena de nuevos accionistas.
No obstante, como reconocen desde la sicav, la inmensa mayoría de inversores continúan siendo del tramo institucional, que exige una inversión mínima de 500.000 euros, aunque el objetivo del vehículo es convertirse en una alternativa real a los fondos de inversión para cualquier pequeño ahorrador, gracias a esa nueva clase B de títulos.
Actualmente, el valor liquidatativo de Evolution se sitúa en 5,85 euros por acción, y el nivel de riesgo de la sicav es del 4 en una escala del 1 al 7, lo que supone una calificación moderada. Desde que Cross Capital se sumó a este proyecto personal de Bhavnani, en octubre de 2012, la sicav suma una revalorización del 19,4%, con una volatilidad anualizada inferior al 6%.
Esta eafi está liderada por Munesh Melwani, yerno de Bhavnani y profesional con más de 20 años de experiencia en banca de inversión y gestión de patrimonios, que confía en sus bajas comisiones y en su máxima de preservar el patrimonio como ganchos para convencer al inversor particular.
Por su parte, Banco Madrid tiene delegada la gestión del vehículo y organiza periódicamente comités con Cross Capital. Esta entidad es una de las más activas en la apuesta por la gestión de autor, una de las principales tendencias del mercado.
En marzo, el inversor Ram Bhavnani dio una vuelta de tuerca al mundo de las sicavs con el lanzamiento delprimer vehículocon dos tipos de acciones en el mercado español. Se trata de Evolution Investment, sociedadpersonal del famoso inversor, que también se enmarca bajo la creciente apuesta por la gestión de autor, ya que ésta la lidera Cross Capital Eafi con el soporte de Banco Madrid.