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Finanzas

Caja Madrid acudirá a la OPA de Enel y Acciona sobre Endesa: realizará 2.340 millones en plusvalías

Caja Madrid Endesa OPA Acciona Enel cajas energía

EP - 17/09/2007 21:07h

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El consejo de Caja Madrid acordó hoy, por unanimidad, acudir a la oferta pública de adquisición (OPA) de Enel y Acciona sobre Endesa con su participación del 9,93% sobre la eléctrica, así como votar a favor de la modificación de los estatutos, informó hoy la entidad a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV).

De esta manera, Caja Madrid votará a favor en la junta general extraordinaria de accionistas de Endesa, que se celebrará el próximo 25 de septiembre, de la modificación de los estatutos, lo que supone el levantamiento del 10% en el ejercicio de los derechos de voto.

La entidad presidida por Miguel Blesa, al igual que hizo en la anterior OPA de E.ON sobre Endesa, apuró también en esta ocasión el plazo para decidir si acudía o no a una oferta con la que obtendrá unas plusvalías brutas de unos 2.340,5 millones de euros.

La caja aplazó su decisión sobre su participación el pasado 3 de agosto, cuando el consejo de administración de Endesa valoró "favorablemente", por unanimidad, la oferta de Enel y Acciona, al considerar que "es adecuada, desde un punto de vista financiero", para los accionistas de la eléctrica.

Caja Madrid es el tercer máximo accionista de Endesa, el primero sin contar a Enel y Acciona, con una participación cercana al 10%, más de 105 millones de acciones de la eléctrica. La entidad adquirió un 5% del capital de Endesa en el año 2000 y otra participación cercana al 5% en 2005.

Las acciones de Endesa experimentaron en la sesión de hoy una leve subida del 0,03%, para cerrar a un precio de 40,01 euros, quince céntimos por debajo de la oferta formulada por la entente hispano-italiana. El Ibex-35 se dejó un 1,18%.

OPA de E.On

En la anterior OPA de E.ON sobre Endesa, Caja Madrid decidió no acudir a la oferta, aunque alcanzó un acuerdo para formalizar con la alemana un 'equity swap' sobre su paquete accionarial en la eléctrica, por el que le cedía sus derechos económicos de estas acciones por un período contractual de dos años.

A su vencimiento, E.ON tendría que optar entre liquidar en metálico las diferencias de fluctuación económica o adquirir la titularidad de dichas acciones, al precio fijado de 40 euros por acción, el mismo precio que la eléctrica alemana había ofrecido en la OPA.

Sin embargo, tras el acuerdo de Enel y Acciona con E.ON para desistir de su oferta si no lograba el 50,01% de aceptación del capital, a cambio de adquirir a estos dos grupos activos de la primera eléctrica española en España, Francia, Italia, Polonia y Turquía valorados en 10.000 millones de euros, el pacto entre el grupo alemán y la caja quedó sin efecto.

Oferta de Enel y Acciona

El folleto de la OPA de Enel y Acciona sobre Endesa recibió la autorización de la CNMV el pasado 25 de julio. El precio final de 40,16 euros por acción ofrecido supone valorar el 100% de la compañía en 42.519 millones de euros.

La oferta, que se dirige de modo efectivo al 53,99% del capital de Endesa, ya que se excluyen los títulos que ya son propiedad de Enel y Acciona, los dos máximos accionistas de la eléctrica y que controlan el 46,01% de su capital, está condicionada a que los oferentes alcancen más del 50% del capital, por lo que, dada su actual participación en la compañía, sólo será necesaria la aceptación por parte del 3,99%.

Además, también esta condicionada a que, dentro del plazo de aceptación, que arrancó el pasado 30 de julio y se prolongará hasta el próximo 1 de octubre, la junta general de Endesa apruebe las modificaciones de sus estatutos para eliminar los blindajes.

La operación ya recibió a principios de julio el visto bueno de la Comisión Nacional de la Energía (CNE), aunque supeditada al cumplimiento de 12 condiciones, así como el de la Comisión Europea.

Sin embargo, Enel y Acciona presentaron el pasado 3 de agosto ante el Ministerio de Industria un recurso de alzada contra las condiciones que la CNE les impuso en su autorización a la OPA.

La eléctrica italiana y el grupo constructor y de servicios español, que tenían un mes de plazo para recurrir a Industria, indican que presentan este escrito "por no considerar adecuadas determinadas condiciones impuestas".

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